Det handlar inte om växelkursen. Det handlar om arkitekturen – och den utformas av ERA Group.
Många ekonomichefer betraktar fortfarande valutakurser som en marknadsvariabel. Men i praktiken är det sällan marknaden som har störst inverkan.
Det beror på: • Den institution som genomför transaktionen • Den spread som tillämpas • Strategin (eller avsaknaden av sådan) mellan spot- och terminsmarknaden • Och avsaknaden av strukturella mätningar
Hos ERA Group ser vi detta i samband med granskningar av internationella betalningar.
Problemet är sällan volatiliteten. Problemet är oftast utformningen.
Institutionen spelar en viktig roll. Traditionella banker har en avgörande roll när det gäller kreditgivning och finansiell strukturering.
Men återkommande valutatransaktioner i flera valutor är inte alltid deras mest effektiva produkt.
Det finns finansinstitut som är specialiserade på valutahandel och som står under tillsyn av Financial Conduct Authority (FCA), och som är särskilt utformade för att: • Handla närmare marknadsmedelkursen • Tillämpa snävare spreadar • Erbjuda transparent prissättning • Minska friktionen vid internationella betalningar
På ERA Group strävar vi inte efter att ändra bankrelationer. Vi arbetar för att optimera arkitekturen.
Ett konkret fall som analyserats av ERA Group: Omräkning av 782 345 USD till EUR för betalning till en europeisk leverantör. Traditionellt tillvägagångssätt: Stor spread. Ingen tydlig referenspunkt i förhållande till historiska mittkurser.
Strukturerad genomförande via en FCA-reglerad specialiserad institution, efter en jämförande analys utförd av ERA Group:
Resultat: 19 145,78 USD återvunna i en enda transaktion.
Det handlade inte om timing. Det handlade inte om spekulation. Det handlade om mätning och design.
Terminer kontra spot: det dolda misstaget
I många företag ser vi att inköp görs i sista minuten. Men när flödet är förutsägbart… varför vänta?
Enligt analyser utförda av ERA Group har införandet av en smart kombination av termins- och spotkontrakt lett till ytterligare förbättringar på 30–70 baspunkter jämfört med enbart spotaffärer. Vid en årlig volym på 15 miljoner USD kan detta innebära ytterligare besparingar på 45 000–105 000 USD.
Det är inte spekulation. Det är planering. Driftsfriktion urholkar också marginalerna.
Kostnad per internationell överföring: Tidigare: 35 USD Nu: 5 USD Besparing per betalning: 30 USD För 1 200 betalningar per år: 36 000 USD i återvunna avgifter. Observerad strukturell effekt
När ERA Group kombinerar: • Jämförelse med historiska räntor på mellanstora marknader • Minskning av räntespreaden (0,50 % – 0,90 %) • Strategi med terminskontrakt kontra spotkontrakt • Avskaffande av avgifter • Användning av specialiserade institutioner som regleras av FCA
För företag med en årlig omsättning på 10–25 miljoner dollar kan besparingarna uppgå till mer än 150 000–300 000 dollar per år. Det är inte fråga om ”bankoptimering”. Det handlar om att återvinna marginaler genom strukturella förändringar. På ERA Group säljer vi inte valutor. Vi granskar, mäter och utformar en mer effektiv finansiell arkitektur.
Om ditt företag hanterar mer än 5 miljoner dollar i utländsk valuta varje år är frågan inte om det finns någon valutarisk. Frågan är om er nuvarande struktur är optimerad.
